 中信证券预计本轮涨价趋势有望延续至2027年，中信证券涨价至年由于供需关系持续紧张，功率主流功率器件晶圆厂稼动率满载。器件趋势海内外功率器件厂商已启动第二轮涨价——英飞凌计划7月1日全系列涨价15%，有望延续叠加全球成熟制程产能受到AI挤占，轮涨传统需求复苏与AI新增量爆发形成共振，价全中信证券发布研报称，面落功率器件板块正迎来二轮涨价周期确认与AI电源需求爆发的中信证券涨价至年双重催化。国内更多功率器件厂商选择跟进。功率供给端方面，器件趋势相关厂商有望开启新一轮收入快速成长同时盈利能力显著修复。有望延续导致功率器件领域供给紧张，轮涨价全 中期来看，面落2026年6月，中信证券涨价至年Si基功率器件已非晶圆厂扩产重心，泛工业领域全面复苏，同时AI电源需求爆发带来可观增量需求。 |
美伊战火重燃推动油价三天飙升逾10%，布伦特原油一度突破80美元，霍尔木兹海峡航运几近停滞韩国KOSPI指数上半年涨超100%后回撤22%跌入技术性熊市，尼日利亚以68%回报率登顶全球股市榜首巴克莱预计美联储将维持利率不变至2027年底，加息风险偏上五日骤减七成 174只翻倍基批量“消失” 资金从科技赛道大举涌向医药板块美联储6月会议纪要历史首次将AI投资列为与关税、地缘冲突并列的三大通胀风险之一，9月加息概率维持高位IMF预计2026年全球经济增长3.0%，2027年回升至3.4%欧洲央行6月会议纪要显示能源冲击已成无法忽视因素 对未来利率指引应保持中立美联储6月会议纪要释放三大新变化 AI首次被列为通胀风险来源 9月加息概率升至51.5%成最可能窗口上半年中国创新药BD出海交易总额达997亿美元 全球TOP10中国独占8席 出海量价齐升IMF下调2026年全球经济增长预期至3.0%同时将中国增长预期逆势上调至4.6% 一降一升引发全球媒体高度关注美联储“三把手”威廉姆斯直言AI已成头号通胀威胁，若需求持续扩张将被迫扣动加息扳机美联储6月会议纪要历史首次将AI投资列为与关税、地缘冲突并列的三大通胀风险之一 9月加息概率维持高位IMF上调中国2026年经济增速至4.6%，2027年预期上调至4.1%东吴证券晨会纪要：美联储2026年重新加息难度较大，2027年能否重启加息仍存较大不确定性首批4只REITs指数基金集结完毕，带来12亿元增量资金即将入市，一日售罄与比例配售频现中国生物制药与阿斯利康达成19亿美元COPD创新药授权合作 刷新呼吸赛道单产品交易纪录今年以来提前结募基金达244只，“日光基”批量涌现，权益产品成绝对主力美银证券上调石药集团2027年收入及净利润预测 授权交易料推动医药板块估值重评OPEC+主要产油国决定8月继续增产18.8万桶/日 连续五个月宣布增产 国际油价持续承压美联储6月会议纪要历史首次将AI投资列为与关税、地缘冲突并列的三大通胀风险之一 9月加息概率维持高位翻倍基五日骤减174只，资金涌向医药板块，29只基金逆势涨超10%美伊战火重燃推动油价三天飙升逾10%，布伦特原油一度升至80美元，全球市场剧烈震荡上半年中国创新药BD出海交易总额达997亿美元，全球TOP10中国独占8席，出海模式全面升级网传《乘风2027》已启动选人流程，Sunnee杨芸晴被曝接触中摩根大通：半导体股跑赢云服务商趋势或难持续，2027年资本开支增速料大幅放缓Momenta正式挂牌港交所成港股“物理AI第一股”，公开发售超额认购约414倍美联储内部分歧明显，预测市场押注2027年7月前加息概率达62%全球股票基金单周吸金492.3亿美元创三周新高 AI热潮与降息预期双重加持科技板块最受青睐加密货币ETF单周遭遇148亿美元大规模赎回 比特币以太坊产品领跌AI热潮分流资金稳定币规模达3220亿美元2026版国家基本药物目录时隔八年正式落地，16款创新药首次大规模入围，AH医药板块全线爆发中国上半年GDP同比增长4.7%货物贸易进出口历史同期首破25万亿元算力硬件进出口飙升56.6%成外贸最大亮点二季度增速回落至4.3%略低于预期央行同步开展1.4万亿元买断式逆回购操作释放流动性宽松信号通胀降温叠加银行财报开门红美股全线收涨存储芯片股狂飙SK海力士ADR溢价超50%IBM暴跌25%上演冰火两重天全球股票基金单周吸金492.3亿美元创三周新高 AI乐观情绪与加息预期降温点燃全球买气韩国KOSPI指数暴跌8.95%触发年内第七次熔断 SK海力士创历史最大单日跌幅15% 万亿韩元杠杆踩踏酿成惨烈股灾A股7月13日单日近600亿资金借道股票型ETF逆势抄底宽基ETF净流入440亿创年内新高7月累计净流入逼近2000亿元机构资金释放强烈底部信号现货黄金跌破4000美元大关创九个月新低 地缘风险升级反成金价“杀手”美联储加息预期成主导变量特朗普宣布霍尔木兹海峡封锁及20%“保护费”引爆油价 布伦特突破85美元后24小时内政策戏剧性逆转 地缘风险定价逻辑全面重塑美元强势回归新兴市场货币抹去2026年全部涨幅 “美元债务死亡循环”阴云再度笼罩全球新兴经济体全球股票基金单周净流入492.3亿美元创三周新高AI乐观情绪与加息预期降温点燃买气科技股基金吸金114.9亿领跑全球新兴市场连续第11周流出分化加剧中国二季度GDP预计放缓至4.5% K型分化加剧新旧动能转换进入阵痛期政策储备加力稳增长