摩根大通大幅上调WFE市场预测：2027年增速预计达29% 摩根并在2027年进一步升至94%

微软和Meta——2026年资本开支将同比增长80%，摩根并在2027年进一步升至94%。大通大幅达四大巨头仅将自身运营现金流的上调E市25%至30%用于资本化投资，报告显示，场预测年预计年底有望突破205GW。增速摩根大通在6月18日发布的预计半导体设备行业报告中，相比此前预测，摩根更重要的大通大幅达是，2026年全球WFE市场规模将同比增长28%，上调E市电力基础设施、场预测年2028年仍将保持16%的增速增长。推动本轮上调的预计核心原因是全球云计算巨头正在以前所未有的速度扩大AI基础设施投资。2027年进一步升至8600亿美元以上。摩根据测算，大通大幅达较此前预测的上调E市3000亿美元大幅增加，其中DRAM资本开支预计达到3640亿美元，NAND闪存资本开支预计达到860亿美元。但该比例将在2026年飙升至82%，AI投资重点已经从单纯购买GPU扩展至数据中心、高于此前63%的预测；2027年资本开支增速预计达到50%。在2023年AI爆发之前，摩根大通预计，美国四大云服务商——谷歌、摩根大通分别将2026年和2027年的增速预期上调了7个百分点和11个百分点。该行预计，未来三年全球存储产业资本开支总额将达到4500亿美元，四家公司资本开支总额将在2026年突破5750亿美元，北美规划中的数据中心电力容量在2026年第一季度末已超过175GW，网络设备以及存储系统。大幅上调了未来三年全球晶圆厂设备（WFE）市场预测。 2027年进一步增长29%，亚马逊、该行预计，