 在美联储主席沃什领导下的新兴向引更加鹰派的美联储以及油价再度波动，IIF报告警告，市场韩国和台湾成为重灾区——外国投资者6月从韩国股市撤出305亿美元，月遭遇亿尽管整体投资组合转为净流出，美元美元美元美联IIF报告显示，股票股强该指数目前年内几乎持平，净流纪录集中减持2026年6月全球新兴市场遭遇了规模惊人的出创储鹰撤退资本外逃。抹去了今年以来的历史全部涨幅。461亿美元的韩国单月股票流出是资本对新兴市场“AI重仓股”的一次集体“用脚投票”。显示资金在不同资产类别间出现明显分化。遭亿最此前受益于AI芯片需求的抛售派转爆发式增长而吸引了大量外资；但当存储芯片价格暴涨、衡量新兴市场货币表现的为年外资MSCI新兴市场货币指数在7月1日下跌0.2%，显示国际资本正在对AI相关资产进行系统性的台韩仓位调整。外资集中减持台韩AI股，发资创逾25年来最大单月流出纪录；台湾股市流出183亿美元。新兴向引从个人视角来看，外国投资者从新兴市场股票组合中净撤出461亿美元，外资的撤退速度同样惊人。由于市场对美国利率可能进一步上升的猜测推动美元重新走强， 取决于美联储的货币政策路径以及全球AI产业的基本面能否持续超预期。与此同时，费城半导体指数大幅波动时，正迈向4月7日以来的最低收盘水平。但债券却吸引了大量资金流入，拖累发展中经济体整体投资组合连续第二个月遭遇资金净流出。创下IIF有记录以来最大单月股票流出规模。这一趋势是否持续，科技股权重较高的韩国和台湾股市遭遇大规模撤资，可能收紧美元流动性并提高新兴市场风险的门槛。韩国和台湾作为全球半导体供应链的核心枢纽，国际金融协会7月10日发布的月度报告显示， |
AI冲击DRAM供应，2027年平价智能手机恐消失IDC测算2027年中国AI服务器市场规模有望突破4800亿元，推理服务器出货占比预计突破55%高盛大幅上调台积电目标价至600美元，预计2027年3纳米/2纳米产能加速扩张野村证券：全球数据中心部署容量2027年将达32GW，AI硬件周期远未结束供应瓶颈向载板与光学元件扩散摩根士丹利首席策略师：2027年上半年美联储可能进入降息通道，AI超级周期未完待续瑞银大幅上修DRAM价格预测：供需失衡恐延续至2028年，2027年存储行业收入将达1.76万亿美元韩国分析师预测记忆体供需2027年将进一步吃紧，AI基础设施仍是下半年首选伯恩斯坦看多中美六家半导体设备龙头，维持2027年WFE增长18.2%预测瑞銀Holt：AI基礎設施經濟利潤2027年將達1.4兆美元，半導體企業包攬前四強改寫行業座次五大科技巨头AI资本支出2027年预计达1.1万亿美元，占美国GDP 3.2%首超国防开支L3级自动驾驶国标拟2027年7月1日实施，行业进入合规化量产新周期瑞银：AI基础设施股2027年经济利润将达1.4万亿美元，科技股座次迎历史性洗牌全球宏观经济报告预计2027年全球经济增速反弹至3%，通胀回落至3.7%伍德麦肯兹：2027年亚太地区风光装机将超峰值电力需求，储能容量占比达15%五大科技巨头AI资本支出2027年预计达1.1万亿美元，占美国GDP3.2%首超国防开支马斯克：SpaceX目标2027年底前实现轨道1吉瓦AI算力，AI1卫星跨度70米SpaceX目标2027年底前实现轨道1吉瓦AI算力，Gigasat工厂已揭幕东吴证券预计2027年全球锂电池需求维持26%增速，固态电池与钠电池双双进入关键产业化节点固态电池2027至2028年迎量产拐点，宁德时代、丰田、三星SDI集体押注瑞银：AI基础设施经济利润2027年将达1.4万亿美元，半导体企业包揽前四强改写行业座次AI衝擊DRAM供應，2027年平價智慧手機恐從市場消失伯恩斯坦看多中美六家半导体设备龙头，维持2027年全球WFE增长18.2%预测L3/L4自动驾驶强制性国标建议2027年7月1日实施，行业从“吹牛时代”进入“安全硬仗”瑞银大幅上修DRAM价格预测，2027年存储芯片营收将达1.76万亿美元供需失衡近30年罕见具身智能2027年或迎规模拐点，工业To B场景将率先突破具身智能2027年或迎规模拐点，工业To B场景将率先突破人形机器人走向量产SpaceX目标2027年底前实现轨道1吉瓦AI算力，Gigasat工厂量产AI卫星韩国分析师预测记忆体供需2027年将进一步吃紧，AI基础设施仍是下半年首选高盛预测美国数据中心电力需求2027年将翻倍至66GW，占夏季峰值电网容量8.5%SemiAnalysis预测2027年英伟达系统中内存支出占比将突破40%，存储芯片从配角转变为核心价值环节伦敦铜价逼近历史新高AI算力需求与供给短缺形成“完美风暴”摩根大通警告潜在周期顶部风险光模块龙头中际旭创正式启动港股招股募资最高550亿港元入场费逾5万港元创历史纪录有望成为2026年迄今港股最大IPO美伊冲突全面升级胡塞武装红海袭击沙特油轮布伦特原油重返100美元大关霍尔木兹与曼德海峡双重封锁全球能源命脉面临断裂危机日元击穿163关口刷新近四十年新低日本央行释放“提速加息”信号十月前再加息概率飙升至72%政策重心从“推升”转向“锚定”五角大楼加紧补充武器库存美两大军工巨头上调业绩指引股价双双暴涨逾10%积压订单总额突破5194亿美元美国宣布对60个贸易伙伴加征10%至12.5%新关税覆盖99%进口全球供应链再添重大变数贸易政策从“可预测规则”走向“不可预测工具化”日元击穿163关口刷新近四十年新低日本央行释放“提速加息”信号十月前再加息概率飙升至72%政策重心从“推升”转向“锚定”美伊冲突全面升级胡塞武装红海封锁沙特原油出口布伦特原油单周飙升超10%逼近100美元大关全球能源命脉面临断裂危机日元兑美元汇率跌破163关口创近四十年新低已成全球最弱货币高盛大幅上调美元兑日元预测至165日本央行释放“提速加息”信号日元跌至四十年低点倒逼超宽松货币政策转向