Meta未来支出承诺接近7000亿美元自由现金流骤降91%扎克伯格拒绝出售算力称“愚蠢”盘后重挫近8%美联储最爱通胀指标PCE环比意外转负市场对9月加息预期出现微妙松动但鹰派阴影仍未散去欧洲央行维持利率2.25%不变能源冲击成后续政策关键变量油价重返高位推升9月加息预期拉加德明确留任至2027年美联储7月议息惊现三张反对票沃什拒绝定义为暂停美股尾盘跳水道指暴跌逾1100点创15个月最大跌幅韩国KOSPI指数史无前例连续两日触发熔断市值蒸发逾2.1万亿美元杠杆ETF踩踏致散户惨烈爆仓财政部长公开道歉中国政治局会议定调下半年经济工作实施更加积极财政政策和适度宽松货币政策加大逆周期调节力度提升资本市场韧性和信心德国7月通胀率跳升至2.8%燃油税减免到期叠加中东冲突推高能源价格令欧洲央行左右为难英美央行同日上演“三票反对”格局近十年首次高度同步鹰派分歧英国央行6比3维持利率3.75%不变政策转向“防止能源冲击固化”微软财报全面超预期Azure年化收入首破千亿美元下调资本支出获市场奖励盘后飙涨超9%AI投资逻辑迎来历史性分水岭希捷科技财报净利润激增164%盘后股价大涨AI数据洪流催生存储超级周期存储巨头逆势交出惊艳答卷韩国KOSPI指数史无前例连续两日触发熔断后上演14%惊天逆转逾30万散户爆仓财政部长公开道歉杠杆ETF死亡螺旋终告解除Meta自由现金流暴跌91%股价重挫近8%近7000亿美元支出承诺引发市场对AI投资回报的深度忧虑欧洲央行维持利率2.25%不变能源冲击成后续政策关键变量油价重返高位推升9月加息预期拉加德面临去留抉择增添不确定性日本央行维持利率1%不变但释放鹰派信号东京通胀加速至2%市场聚焦植田和男“鹰派按兵不动”能否扳回一局英伟达卷入2500亿美元“循环融资”风波为OpenAI提供巨额担保CDS价差创纪录飙升股价重挫5%苹果乘势重夺全球市值第一宝座苹果市值一度突破5万亿美元重夺全球市值第一宝座“轻AI”路线获市场溢价科技股估值逻辑从烧钱叙事向效率叙事深刻转向Arm第一季度营收超预期同比增长22%盘后股价大涨AI芯片设计需求持续强劲但母公司软银减持计划引发市场关注布伦特原油上演过山车行情7月一度突破100美元后暴跌再反弹中东战火与外交斡旋反复拉锯霍尔木兹海峡日均油轮通行量从逾百艘暴跌至个位数微软财报引爆AI信仰修复单日市值暴增4500亿美元创美股历史之最终结科技股连跌阴霾两大国际能源运输通道同时承压布伦特原油7月一度暴涨突破100美元后剧烈震荡霍尔木兹海峡日均油轮通行量从逾百艘骤降至5.8艘亚马逊Q2财报惊艳市场AWS收入同比增长37%创18个季度最快增速盘后大涨超9%AI云业务成最大亮点花旗上调中国股票至超配MSCI中国指数目标价92美元新兴市场资金正从极度集中走向普涨扩散苹果第三财季营收1094亿美元创历史新高但第四财季展望不及预期盘后一度暴跌超8%库克遭遇“百年一遇”芯片短缺危机日本央行7月会议按兵不动维持利率1%但秋季加息预期升温日元疲软与能源冲击推升通胀压力市场关注植田和男措辞美联储年内第五次按兵不动却遭三张反对票系2016年以来首次沃什拒绝对外安抚市场道指暴跌超1100点美联储7月议息惊现三张反对票沃什拒绝定义暂停道指暴跌逾1100点30年期美债收益率突破5.2%创2007年以来新高英美央行同现三张加息反对票近十年首次高度同步鹰派分歧政策转向“防能源冲击固化”沃什市场紧缩逻辑遭遇悖论特斯拉二季度营收创纪录但营业利润暴跌57%自由现金流转负AI算力和机器人豪赌代价沉重马斯克面临华尔街耐心考验苹果第三财季营收1094亿美元超预期iPhone销售强劲但第四财季展望不及预期盘后一度暴跌超8%库克交出任内最后一份财报美联储7月议息惊现三张反对票创近十年最大内部分歧沃什拒绝定义为暂停道指创15个月最大跌幅Counterpoint：2027年GenAI智能手机渗透率预计达52%Gartner：2027年全球AI总支出将达3.49万亿美元，基础设施投资占比55%WSTS：2027年全球半导体市场规模预计达1.914万亿美元摩根大通：ASIC芯片出货量将于2027年超越GPU，博通成最大赢家瑞银：全球半导体市场2027年迈向2.4万亿美元，存储芯片“扛大旗”经合组织将2026年全球经济增速预期下调至2.8%，2027年回升至3.1%世界银行：2027年全球经济增速预计回升至2.8%TrendForce预估晶圆代工成熟制程涨价效应延伸至2027年，八英寸产能率先吃紧TrendForce预估晶圆代工成熟制程涨价效应延伸至2027年，八英寸产能率先吃紧WSTS：2027年全球半导体市场规模预计达1.914万亿美元，存储芯片增幅达250%