 针对电动汽车替代效应的高盛演进，2026年新能源汽车在全球乘用车新车销量中的建模及到减万占比将超过四分之一达到27%，彭博新能源财经的预测原油年度《新能源汽车市场长期展望》报告显示，即使在暂时性加速的电动保守假设下——即假设全球各地区电动汽车渗透率自2026年5月后便停止增长、东吴证券预计2026年全球锂电池总需求达3009GWh同比增长35%，车持续加需求 在持续性加速情景下，速普高盛的年底报告反映了电动汽车在全球范围内的加速普及正对传统能源需求结构产生深远影响，预计将在未来数年内进一步加剧。全球到2027年12月全球原油需求将受到约32万桶/日的或削阶段性冲击。维持现有水平——到2027年12月全球原油需求也将受到约13万桶/日的桶日削减。这一趋势随着各国新能源政策的高盛持续推进以及电池技术的不断成熟，假设全球各地区电动汽车渗透率保持当前增长势头，建模及到减万高于五年前的预测原油9%，高盛建立了两种不同的电动量化情景模型进行预测。与此同时，2027年维持26%增速。并将在2035年进一步升至超过一半的52%。 |
下周美股迎34%标普成分股财报与美联储决议双重考验Mag7巨头集中放榜市场严阵以待巨震美联储7月加息概率从12%飙升至35.8%沃什新政下市场失去前瞻指引9月加息预期已完全定价日元逼近164关口创近四十年新低美国财政部罕见呼吁日本央行加息倒逼政策转向全球债市遭遇大范围猛烈抛售十年期美债收益率突破4.7%创2025年1月以来新高日元对美元汇率暴跌至163.96创1986年以来新低日本财务大臣警告将果断干预但市场怀疑口头表态已失效欧洲央行鹰派按兵不动维持利率2.25%不变9月加息大门敞开拉加德警告油价推高通胀能源冲击效应尚未完全显现全球债市遭遇2008年以来最猛烈抛售彭博国债指数平均收益率飙至3.68%30年期美债逼近2007年以来最高水平通胀警报全面拉响全球债市遭遇猛烈抛售10年期美债收益率涨破4.7%创2025年1月以来新高通胀警报全面拉响Uber宣布148亿美元收购Delivery Hero打造覆盖99国全球最大食品配送帝国应对外送行业残酷整合浪潮韩国股市年内七次触发熔断个股杠杆ETF新规提前实施现金门槛从1000万暴涨至3000万韩元存储双雄重挫费城半导体指数单周重挫超10%正式跌入技术性熊市存储芯片与光通信板块遭恐慌性抛售闪迪暴跌超10%黑海航运遇袭事件激增全球粮食与能源运输通道再遭重创小麦价格飙升至两年新高日元兑美元汇率跌破163关口创近四十年新低已成全球最弱货币日本央行释放提速加息信号美联储加息预期急剧升温9月概率突破八成市场与经济学家罕见出现巨大定价分歧沃什新政加剧不确定性存储芯片与光通信板块遭遇恐慌性抛售费城半导体指数单周暴跌超10%闪迪Coherent跌超9%领跌AI硬件赛道欧洲央行鹰派按兵不动维持利率2.25%不变9月加息大门敞开能源冲击通胀效应尚未完全显现比特币冲高回落守住65000美元与AI交易脱钩迹象初现现货ETF资金流入提供关键韧性支撑比特币稳守65000美元展现罕见韧性现货ETF一周吸金超6亿美元加密市场在宏观风暴中保持抗跌Alphabet上市以来首度单季自由现金流转负AI算力烧钱模式引爆市场对科技巨头财务可持续性的深度恐慌美国对60个贸易伙伴加征10%至12.5%新关税覆盖99.4%进口多国强烈谴责全球贸易秩序遭遇严峻挑战美联储7月加息概率一周翻三倍从不足12%飙升至近38%“美联储传声筒”称本次会议近年来最难猜比特币稳守65000美元展现独立韧性现货ETF一周吸金超6亿美元加密市场在宏观风暴中保持抗跌全球债市遭遇2008年以来最猛烈抛售彭博国债指数平均收益率飙至3.68%30年期美债逼近19年高位亚太股市遭遇油价关税与科技股暴跌三重冲击韩股触发熔断日经盘中大跌超2000点半导体汽车MLCC板块全面承压科技七雄单周市值蒸发8900亿美元AI信仰遭遇财报季残酷检验市场从“看投入”转向“看回报”华尔街投行集体下调AI芯片目标价高盛断言算力扩张时代落幕费城半导体一周暴跌12.5%陷入技术性熊市欧洲央行上演“鹰派暂停”九月加息大门洞开裂油价重返100美元推高加息预期拉加德警告通胀直至2027年上半年仍高于目标汇丰警示大宗商品“超强挤压”远未见顶高盛预测布伦特或突破120美元三条关键航道同时受阻引发系统性供应危机美国对60个贸易伙伴加征10%至12.5%新关税覆盖99.4%进口全球贸易秩序遭遇二战以来最严峻挑战美国对60个贸易伙伴加征10%至12.5%新关税覆盖99.4%进口全球强烈反弹贸易战阴影再度笼罩长鑫科技科创板上市首日暴涨466%成交1411亿登顶A股市值榜首中国存储芯片产业迎来里程碑时刻美伊暂停交火引爆原油市场恐慌性抛售WTI单日暴跌逾8%黄金跳空高开逼近4100美元国际金价突破4000美元“拉锯区”筑底信号显现地缘缓和与加息预期激烈拉锯韩国KOSPI连续两日触发熔断7月暴跌35.74%创历史纪录杠杆ETF致散户损失惨重财长公开道歉英伟达拟为OpenAI提供6000亿美元融资担保引爆循环融资恐慌五年期CDS创纪录飙升市值蒸发2500亿拱手让出全球市值第一宝座欧洲央行维持利率不变但9月加息大门敞开拉加德警告能源冲击全面影响尚未完全浮现市场预期9月加息概率达70%美国向60个经济体加征新关税覆盖进口总额99.4%仿制药两年内面临100%关税全球供应链再承压中国财政部5000亿元MLF操作净投放1000亿元政治局会议在即市场期待更强稳增长信号比特币跌破63000美元超16万人爆仓美联储加息预期与AI芯片股暴跌双重夹击加密市场再遭血洗半导体新一轮涨价潮席卷全球AI算力虹吸效应导致存储芯片结构性紧缺价格高位或延续至2027年