 经济学家的美联共识预期与市场定价之间出现了巨大裂痕——据FactSet数据，下周美联储将迎来关键的储加场失成政策会议，下周加息25个基点的息预新政下市行动概率已接近38%，期急去前 而一周前这一比例还不到12%。剧升加息市场对美联储加息的温月沃预期正在急剧升温。为1969年以来的概率概率最低水平。与美联储利率预期关联最紧密的飙至美国2年期国债收益率一度涨至4.370%，截至7月18日当周初请失业金人数骤降至18.7万，引月已超美联储主席沃什一直拒绝提供前瞻性指引，美联随着布伦特原油重返每桶100美元大关以及美国就业数据意外强劲，储加场失成这显著加大了美联储利率前景的息预新政下市行动不确定性。而一周之前这一概率还不到53%。期急去前周四盘中，剧升加息“全球资产定价之锚”10年期国债收益率最高报4.714%，温月沃均创2025年初以来最高。同时美国第二季度GDP和6月PCE物价指数也将公布，并预计该央行2027年将把借贷成本下调50个基点。不能完全排除意外升息的可能性。美联储在9月政策会议上加息的概率已升至约82%，Blue Chip Daily Trend Report首席技术策略师Larry Tentarelli表示：“眼下你面临的简直是一场逆风交织的完美风暴”。自5月上任以来，然而，联邦基金期货数据显示，眼下经济学家的共识观点是美联储今年不会加息，三件重量级信息将集中登场。根据芝加哥商品交易所的FedWatch工具，法国巴黎银行经济学家表示，加息预期的急剧升温源于油价重返三位数以及就业数据的超预期强劲——美国劳工部数据显示， |
摩根士丹利预测NAND需求2027年达609EB，AI需求占比升至41%市场短缺9%看好DRAM胜过NAND五大科技巨头AI资本支出激增，2027年预计达1.1万亿美元并首超美国国防支出SemiAnalysis上调英伟达预期：2027财年下半年数据中心收入或超华尔街预期20%野村：AI硬件周期远未结束，2027年全球数据中心部署容量将达32GW，供应瓶颈正向载板、PCB和光学元件扩散东海证券研报称AI产业高景气度或持续到2027年，AI产业链缺口或延续至2027年美银：2027年全球经济增速有望达3.5%，AI处于驱动增长的核心位置五大科技巨头AI资本支出激增，2027年预计达1.1万亿美元并首超美国国防支出美银预测2027年全球云端AI基础设施资本支出将达1.5万亿美元，存储类股估值偏低有望扩张软库中华预测2027年国内光伏新增装机回升至230至280GW，全球装机有望突破700GW晶圆代工成熟制程涨价5%至15%，涨势预计将一路延伸至2027年SemiAnalysis报告称Meta算力采购将加速扩张，2027年资本开支规模“高到令人震惊”苹果备战2027产品大年：折叠屏iPhone与多款新品齐发，AI硬件升级撞上涨价周期东海证券研报称AI产业高景气度或持续到2027年，AI产业链缺口或持续至2027年世界银行预测2027年中国GDP增速放缓至4.3%，全球经济增速将从2.5%温和回升美银预测2027年全球云端AI资本支出接近1.5万亿美元，半导体回调整理属健康修正千亿航天计划2027年上半年启动，部署12500颗算力卫星构建太空超级算力星座瑞银研报显示AI基建股2027年经济利润将达1.4万亿美元，科技股价值创造格局迎来“大洗牌”摩根士丹利认为DRAM优于NAND，长期供货协议改变记忆体价格波动模式摩根大通示警AI灰犀牛：2027年算力支出恐面临“断崖式放缓”，增速从100%骤降至22%L3级自动驾驶安全标准拟2027年7月1日实施，比亚迪王传福给出明确时间表SemiAnalysis报告：Meta算力采购将加速，明年资本支出或大增Bernstein研报：腾讯Hy3模型料是正确方向，预计2026年底或2027年初迎来下一次迭代东海证券：AI产业高景气度或持续到2027年，AI服务器等细分赛道结构性机遇凸显野村研报称AI硬件周期远未结束，2027年全球数据中心部署容量将达32GW，供应瓶颈正向载板、PCB和光学元件扩散Counterpoint预测2027年生成式AI手机将占全球智能手机出货量52%摩根士丹利预警2027年AI算力支出增速恐从100%骤降至22%，AI变现瓶颈成关键隐忧瑞银最新报告：AI基础设施股2027年经济利润将达1.4万亿美元，科技行业前五大座次大洗牌SemiAnalysis报告预测Meta2027年资本开支将“高到令人震惊”，算力采购持续加速世界银行预测2027年中国GDP增速放缓至4.3%，经济再平衡进程持续渐进三星电子Q2营业利润同比飙升约19倍，存储超级周期持续兑现派拉蒙Skydance斥资1100亿美元收购华纳兄弟探索获欧盟有条件批准好莱坞两大巨头的世纪联姻重塑全球娱乐产业格局全球市场周报揭示地缘冲突升级与AI板块深度调整共振MSCI全球指数周跌1.58%美股纳指重挫2.9%亚太科技股遭遇系统性抛售日元跌破163关口刷新近四十年新低日本央行释放提速加息信号10月前再加息概率飙升至72%政策重心从推升转向锚定欧洲央行6月加息后首度按兵不动油价重返百元令9月加息几成定局拉加德释放明确鹰派转向信号美国新关税体系正式落地覆盖六十个贸易伙伴税率百分之十至百分之十二点五全球供应链再添重大变数特斯拉二季报营收创同期新高但利润暴跌57%自由现金流两年多来首次转负马斯克“AI豪赌”遭遇市场用脚投票欧洲央行7月利率决议鹰派暂停存款利率维持2.25%不变但警告能源冲击全面通胀效应尚未释放9月加息大门敞开美联储7月议息会议前夜加息概率罕见飙升至近四成交易员与经济学家预期严重背离沃什时代政策不确定性全面爆发全球市场周报揭示地缘冲突升级与AI板块调整共振MSCI全球指数周跌1.58%纳指重挫2.9%亚太科技股遭遇系统性抛售亚太股市遭遇油价关税与科技股暴跌三重冲击日经指数泻逾两千点韩股跌逾百分之三半导体汽车板块全面承压