摩根大通：AI芯片与云提供商估值差距不可持续，2027年五大巨头合并资本支出或达9250亿美元美银：2027年全球云与AI基础设施资本支出将达1.5万亿美元，存储类股估值偏低有望扩张AI冲击DRAM产能分配，2027年平价手机恐消失算力基础设施快步迈入“词元经济”新赛道，2027年中国AI服务器市场规模有望突破4800亿元美银预测2027年全球云端AI资本支出接近1.5万亿美元，半导体回调整理属健康修正施罗德：2026及2027年全球经济将增长2.6%，欧美央行政策路径或分化瑞银报告：AI基础设施股2027年经济利润将达1.4万亿美元，半导体企业霸榜前五野村研报：AI硬件周期远未结束，2027年全球服务器收入预计增长65%，供应瓶颈正向载板、PCB和光学元件扩散施罗德预测2026及2027年全球经济将增长2.6%，警告欧洲央行或于2027年中开始加息两次施罗德预测2026及2027年全球经济增长将达2.6%，警告欧洲央行或于2027年中开始加息两次IDC预测2027年20%银行将应用自主型AI优化贷款审批，50%合规报告通过监管科技实现自动化野村：AI硬件周期远未结束，2027年全球服务器收入预计增长65%SemiAnalysis上调英伟达2027财年下半年数据中心收入预期，预计较华尔街一致预期高出约20%具身智能2027年或2028年有望迎来规模拐点，2026年则是量产元年工业To B场景将率先突破隆基绿能副总裁预计2027年下半年光伏新增装机重回正轨，此轮光伏周期还将持续12至18个月SEMI：2027年全球300mm晶圆厂存储产能达每月420万片，设备投资再增11%东海证券：AI产业高景气度或持续到2027年，AI服务器等细分赛道结构性机遇凸显摩根士丹利预测NAND需求2027年将达609EB且供应短缺9%，建议优先配置DRAM美银预测2027年全球云端AI基础设施资本支出将达1.5万亿美元，存储类股估值偏低有望扩张瑞銀研報：AI基礎設施股2027年經濟利潤將達1.4萬億美元，產業前五大將迎“大洗牌”SemiAnalysis上调英伟达2027财年下半年数据中心收入预期，预计较华尔街一致预期高出约20%施罗德预测2026及2027年全球经济将增长2.6%，警告欧洲央行或于2027年中开始加息两次巴克莱预警2026至2027年量子计算将迎“量子优势”决定性瞬间，有望为英伟达创造超千亿美元新增市场SemiAnalysis：英伟达系统内存支出占比2027年或突破40%，Meta 2027年资本支出料大幅攀升高盛大幅上修联发科2027年AI ASIC营收预测至203亿美元，目标价升至6800元新台币IMF预测2027年全球经济将增长3.2%，新兴市场与发展中经济体保持4.0%以上增长摩根士丹利预测NAND需求2027年达609EB，AI需求占比升至41%市场短缺9%看好DRAM胜过NAND美银预测2027年全球云与AI基础设施资本支出将达1.5万亿美元，存储类股估值偏低有望扩张摩根大通警告AI芯片与云提供商估值差距不可持续，2027年五大巨头合并资本支出或达9250亿美元SemiAnalysis报告称Meta算力采购将加速扩张，2027年资本开支规模“高到令人震惊”美联储7月加息概率一周翻三倍从不足12%飙升至38%债市发出2007年以来最强烈警告信号美国对60个贸易伙伴加征10%至12.5%新关税覆盖99.4%进口全球贸易秩序遭遇二战以来最严峻挑战韩国股市年内七次触发全市场熔断120万杠杆散户账户触及追缴线高杠杆交易引爆死亡螺旋欧洲央行上演“鹰派暂停”九月加息大门洞开裂油价重返100美元推高加息预期拉加德警告通胀直至2027年上半年仍高于目标科技七雄单周市值蒸发8900亿美元AI信仰遭遇财报季残酷检验市场转向质疑资本开支回报全球股市遭遇“完美风暴”三重利空夹击标普纳指周线两连跌科技七雄单周市值蒸发8900亿美元日元击穿163关口创近四十年新低高盛上调美元兑日元预测至165日本央行面临最尖锐政策困境英特尔交出近十五年最强财报数据中心AI业务暴增59%股价盘后大涨AI算力结构性红利正在改变产业格局美国对60个贸易伙伴加征10%至12.5%新关税覆盖99.4%进口全球强烈反弹贸易战阴影再度笼罩亚太股市遭遇黑色星期五日经狂泻逾两千点韩股再触熔断半导体与汽车板块全面承压