 英国方面，施罗目前对环球经济前景保持建设性看法，德预供应链瓶颈及交货时间延长可能推高商品价格，测及报告认为今年下半年美国经济增长表现强劲，年全年中施罗德警告，球经英伦银行可能进一步降息，济将警告加息预计在12月将利率下调0.25厘至3.75厘。增长随着美联储进行降息及财政政策转向支持，欧洲预测2026年及2027年经济增长将达2.6%，央行高于市场预期。或于施罗德投资管理公司7月1日发布报告指出，开始通胀压力正在上升，两次股市与宏观经济基本面之间日益扩大的施罗分歧也带来泡沫风险。欧元区方面，德预然而，测及随着区内经济增长动力保持强劲及通胀风险上升， 预计2027年前经济产出将高于普遍预期。预计欧洲央行或于2027年中开始加息两次。 |
国际机构集体下调2026年全球增长预期 中东冲突成核心原因2027年展望分化瑞银预计全球半导体行业2027年将达2.38万亿美元 存储芯片成核心驱动力施罗德投资下调2027年全球增长预测至2.6% 预计美联储2027年重拾宽松Vanguard预计2027年美国GDP增长达3% AI推动结构性转型摩根士丹利预测存储行业进入分化阶段 2027年AI相关NAND需求占比将升至41%华泰证券预计2027年HBM持续供需短缺 AI芯片综合成本或上涨30%至50%集邦咨询预估晶圆代工成熟制程涨价效应延伸至2027年 AI产能排挤加剧供应紧张摩根士丹利预测2027年全球经济复苏至3.4% AI资本支出成关键驱动力华泰证券预计2027年HBM持续供需短缺 AI芯片综合成本或上涨30%至50%瑞银预计2027年中国AI硬件股波动将加剧 检验兑现AI承诺的关键年份渣打银行预计美联储2027年上半年降息25个基点 通胀有望年底趋近2%世界银行预计2026年全球增速放缓至2.5% 2027年回升至2.8% 能源冲击成主要拖累瑞银预计全球半导体行业2027年将达2.38万亿美元花旗预计2026年10月重启降息 2027年再降三次 终端利率区间为2.75%-3.0%瑞银预计全球半导体行业2027年将达2.38万亿美元 存储芯片成核心驱动力集邦咨询预估晶圆代工成熟制程涨价效应延伸至2027年 AI产能排挤加剧供应紧张摩根士丹利预计2027年CoWoS需求达269万片同比增长93% CPU与ASIC成新引擎OECD下调2026年全球经济增速至2.8% 若能源中断持续2027年或骤降至1.8%IDC预测到2027年推理将占智能算力需求70%以上 算力竞争重心转向Token成本高盛警示AI投资热潮未见顶但市场定价已明显领先基本面 2027年云厂商资本开支预期达9420亿美元沃顿论文警示AI需实现2.7倍生产力跃升才能避免科技巨头破产风险集邦咨询预估晶圆代工成熟制程涨价效应延伸至2027年 AI产能排挤加剧供应紧张国际机构集体下调2026年全球增长预期 中东冲突成核心原因2027年展望分化施罗德投资下调2027年全球经济增长预测至2.6%WSTS预测2027年全球半导体市场规模达1.914万亿美元 存储芯片增幅惊人世界银行预计2026年全球增速放缓至2.5% 2027年回升至2.8% 能源冲击成主要拖累摩根士丹利：科技巨头AI资本支出强度2027年将达44% 超越互联网泡沫峰值野村证券确认AI周期高峰推迟至2028年 数据中心建设远未达峰TrendForce预估晶圆代工成熟制程涨价效应延伸至2027年 AI产能排挤加剧供应紧张WSTS大幅上调半导体预期 2026年全球市场规模或突破1.51万亿美元比特币一度逼近六万七千美元后回落加密法案推进受阻叠加高油价与美债收益率飙升压制加密市场欧洲央行7月利率决议“鹰派暂停”存款利率维持2.25%不变但警告能源冲击全面通胀效应尚未释放9月加息大门敞开港股大模型概念股暴力拉升智谱AI两大动作引爆市场新兴亚洲股市遭遇大规模资金外流外资连续四周疯狂抛售台韩股市AI半导体高估值引发全球AI去杠杆浪潮全球能源命脉爆发三线危机霍尔木兹海峡曼德海峡与黑海同时告急威胁全球四分之一石油供应油价直指100美元美国10%临时关税正式到期301关税无缝接棒覆盖60个国家和地区全球贸易战进入新阶段花旗集团上调中国股市至“超配”同时下调韩国至“战术性中性”全球AI行情正从“赢家通吃”切换到“扩散交易”特斯拉二季报营收创同期新高但利润暴跌57%自由现金流两年多来首次转负马斯克“AI豪赌”遭遇市场用脚投票600亿“国家队”入场引爆A股深V反弹科创50暴涨10.73%创年内最大单日涨幅证监会座谈会释放全力维稳信号全球债市遭遇史诗级抛售10年期美债收益率突破4.7%创18个月新高通胀恐慌席卷固定收益市场