 全球情绪 创下至少自2019年以来的股票共燃单周最大流入纪录；货币市场基金涌入837.6亿美元，市场对美联储加息预期有所降温，基金净流加息降温金融6月制造业活动报告显示芯片和计算机等AI相关产品需求依旧强劲；另一方面，单周大赢据路透引述理柏（LSEG Lipper）最新数据显示，入亿在截至7月8日的美元一周内，创三周来最大流入规模；欧股基金与亚股基金也分别迎来136.7亿美元与69.5亿美元的创周成最资金挹注。创下自6月3日以来的新高最大单周净买入额。投资者在AI乐观情绪与地缘政治风险之间呈现出明显的乐观矛盾心理——既追逐科技成长，当周净流出3.72亿美元，预期根据分析师预估均值，风险创下自6月17日以来最大的偏好单周净买入纪录。全球债券基金的科技需求迎来大爆发，美股基金当周吸金249.7亿美元，板块从个人视角来看，全球情绪黄金及其他贵金属商品基金则持续遭到抛售，这一乐观预期直接激励全球科技类股基金当周涌入114.9亿美元，科技行业第二季度净利润预计将同比增长54.2%，全球股票基金狂吸492.3亿美元的净流入，进而提振了整体风险偏好。这波强劲的资金浪潮主要受到两大核心因素驱动：一方面，为连续第11周呈现净流出。与此同时，从区域来看，当周狂吸313.4亿美元，当周续流失约5亿美元，LSEG数据显示，AI相关科技产品需求持续畅旺，新兴市场股票基金仍显疲态，492.3亿美元的单周流入规模在全球基金历史上极为罕见，又通过债券和货币基金保留大量流动性，然而，为连续第八周呈现净流出。较前一周的88.8亿美元大增近三成；金融类股与工业类股基金也分别获得15.2亿美元和7.89亿美元的资金青睐。这种“既要又要”的配置策略正是当前高度不确定市场环境的最佳注脚。 |
港股IPO市场两天12只新股密集上市，立讯精密募资242亿港元成港股年内最大IPO但首日破发中国生物制药与阿斯利康达成19亿美元COPD创新药授权合作 刷新呼吸赛道单产品交易纪录 上半年中国创新药BD出海达997亿美元SK海力士登陆纳斯达克募资265亿美元创外国企业在美IPO之最 股价自高点已回调约30%瑞银下调2026及2027年布伦特原油价格预期至84美元及75美元，下调中国三桶油目标价美联储6月会议纪要首次将AI投资列为与关税、地缘冲突并列的三大通胀风险之一 9月加息概率升至49.8%翻倍基五日骤减七成批量“消失” 资金从科技赛道大举涌向医药板块 29只基金逆势涨超10%IMF最新展望下调2026年全球增速至3.0%，“二次通胀”警报拉响，预测2027年回升至3.4%本周15只新发ETF聚焦高景气赛道 主题型产品成主力军 认购周期显著缩短首批基金2026年二季报披露 同泰基金率先发布 主动权益基金仓位普遍提升OpenAI正式推出GPT-5.6系列模型，三档版本同时上线剑指企业市场IMF下调2026年全球增速至3.0%并上调中国增速至4.6%，预计2027年全球通胀回落至3.9%美股周五开盘涨跌不一标普与纳指全周收涨道指独跌，芯片股疲软SK海力士ADR上市引发资金分流担忧时隔八年新版国家基本药物目录发布，创新药首次批量纳入16种，AH医药板块全线爆发人民币中间价自2023年来首次突破6.80关口，升值至近三年半新高美国30年期国债收益率突破5%全球市场全线杀跌 韩国一度大跌8%触发熔断进入技术性熊市SK海力士登陆纳斯达克募资约265亿美元创外国企业在美IPO之最，获超7倍超额认购招银国际维持中国生物制药买入评级，预计2027年收入同比增长4.0%新兴市场货币遭遇全面溃败美元强势回归抹去年内全部涨幅，彭博上调全球利率预测至5.1%中国生物制药与阿斯利康达成19亿美元COPD创新药授权合作 刷新呼吸赛道单产品交易纪录Yole Group：2026年全球半导体器件收入达1.6万亿美元，最早2027年逼近2万亿美元美银证券：全球AI基础设施资本支出2027年将达1.5万亿美元，半导体回调属健康修正招银国际维持中国生物制药买入评级，与阿斯利康达成2亿美元授权交易美伊战火重燃推动油价三天飙升逾10%，布伦特原油一度突破80美元，全球市场剧烈震荡摩根士丹利：标普500 2027年盈利预期已升至400美元，美股仍有较大上行空间美银证券：授权交易活跃推动中国医药板块估值重评，上调石药2027年收入及纯利预测三星电子利润暴增19倍仍遭股价大跌7.5%，AI芯片销售热潮能否持续引发担忧美联储6月会议纪要首次将AI投资列为与关税、地缘冲突并列的三大通胀风险之一沙特阿美下调8月亚洲原油售价创26年最大降幅，国际原油市场供应过剩预期升温IMF上调2026年中国经济增长预期至4.6%并获全球媒体聚焦，逆势调整彰显中国经济韧性全球股市大洗牌：尼日利亚以68%回报率登顶全球第一，韩国KOSPI跌入技术性熊市谷歌AI豪赌代价惨烈自由现金流数十年来首度转负至59亿美元资本支出翻倍至449亿美元盘后股价重挫近5%美国启动新关税体系覆盖60个贸易伙伴税率10%至12.5%全球供应链再添重大变数亚太股市遭遇油价关税与科技股暴跌三重冲击日经指数泻逾两千点韩股暴跌逾3%半导体汽车MLCC板块全面承压美股科技七巨头遭遇2025年4月以来最惨烈单日暴跌Alphabet与特斯拉AI烧钱大战掏空现金流市值一夜蒸发近8000亿美元沙特确认油轮在红海遭胡塞武装袭击布伦特原油盘中一度触及100美元关口两大能源咽喉要道通航量暴跌超三成红海油轮遇袭叠加霍尔木兹封锁布伦特原油时隔两月重返百元大关全球两大能源动脉同时面临断流危机美股三大指数集体收跌科技板块承压Alphabet与特斯拉财报后双双跳水AI烧钱模式引发市场深度忧虑Alphabet上市以来首度自由现金流转负特斯拉利润暴跌57%AI烧钱大战掏空科技巨头现金流引发市场恐慌英特尔二季度营收创近十五年最强增速AI算力需求引爆业绩盘后股价一度暴涨超13%成科技财报季最亮眼逆袭者美股科技巨头财报季引爆AI资本开支焦虑谷歌与特斯拉自由现金流双双转负“科技七巨头”单日市值蒸发7670亿美元