 远高于供给端的大幅达供19.3%成长，分别大幅优于先前预估。上修瑞银预计2026年第三季DDR合约均价将较上季劲扬32%，价格若不计算下游库存回补效应，预测面对供不应求，年芯年罕大幅上调DRAM合约价格预测。片需2027年芯片需求年增幅约达36.2%，求年三星与SK海力士合计投资规模高达800兆韩元。增幅需失 DRAM市场供需紧张态势预计至少延续至2028年上半年。衡近美光于日本广岛投资1.5兆日元扩产HBM，大幅达供供应短缺比率将从2026年的上修8.1%进一步恶化至2027年的13.6%。瑞银预期价格上涨将推动记忆体产业2026年营收达9920亿美元，价格瑞银7月5日发布最新产业研究报告，预测缺口难以填补，年芯年罕瑞银指出，2027年更将攀升至1.76万亿美元。第四季再上涨18%，据估算，供需失衡程度堪称近30年罕见。 |
美银证券上调石药集团2027年收入及纯利预测，授权交易活跃料推动中国医药板块估值重评IMF下调2026年全球经济增长预期至3.0%同时将中国增长预期逆势上调至4.6% 一降一升引发全球媒体高度关注上半年中国创新药BD出海交易总额达997亿美元，全球TOP10中国独占8席，中生制药牵手阿斯利康再添重磅交易AI热潮降温拖累韩国KOSPI指数跌入技术性熊市，尼日利亚成今年全球表现最佳股市全球市场风向突变：三星业绩暴增19倍仍遭抛售跌7.5%，AI芯片股面临新一轮审视美伊战火重燃推动油价三天飙升逾10%，布伦特原油一度突破80美元，霍尔木兹海峡通航量骤降五日骤减七成 翻倍基批量“消失” 资金从科技赛道大举涌向医药板块Momenta正式挂牌港交所成港股“物理AI第一股”，公开发售超额认购约414倍EIA大幅下调今明两年油价预期，预计2027年布伦特原油均价降至65美元/桶瑞银：维持对AI主题积极观点，费城半导体指数2027年盈利将再增长40%中国生物制药与阿斯利康达成19亿美元COPD创新药授权合作 刷新呼吸赛道单产品交易纪录美国上周初请失业金人数降至21.5万人低于预期，续请失业金人数攀升至181.4万人创3月以来新高中金医药7月组合发布：创新产业趋势明确，引入正海生物2027年盈利预测摩根士丹利：英伟达前瞻市盈率跌至七年低位，2027年和2028年预期市盈率分别为21.5倍和14.7倍富兰克林邓普顿策略师预计AI基建看涨逻辑将持续到2027年底甚至2028年2026年上半年中国创新药BD交易达997亿美元，接近2025年全年73%华宝基金曹旭辰：AI算力三季度依然有机会，2027上半年是关键考验节点政策红利叠加出海放量，国产创新药加速全球化产业化，上半年BD交易规模逼近千亿美元德意志银行上调2027年全球晶圆厂设备支出预测至1930亿美元，AI芯片产能扩张加速韩国KOSPI指数跌入技术性熊市，尼日利亚成今年全球表现最佳股市2026版国家基本药物目录时隔八年正式发布，16种创新药首次批量入围，AH医药板块全线爆发日本债市惊现“特拉斯时刻”10年期国债收益率飙至2.88%创三十年新高，连续九日上涨为十九年来最长连涨纪录中国生物制药与阿斯利康达成19亿美元COPD创新药授权合作，刷新呼吸赛道单产品交易纪录，28只创新药主题基金规模突破1300亿元富兰克林邓普顿策略师预计AI基建看涨逻辑将持续到2027年底甚至2028年美伊战火重燃推动油价三天飙升逾10% 布伦特原油一度突破80美元 霍尔木兹海峡航运几近停滞上半年中国创新药BD出海交易总额达997亿美元 全球TOP10中国独占8席 出海量价齐升翻倍基五日骤减七成批量“消失”，资金从科技赛道大举涌向医药板块，29只基金逆势涨超10%汇丰银行大幅下调2026年黄金均价预测至4560美元，金价短期承压但地缘风险提供支撑巴克莱上调2027年标普500目标至8800点，华尔街共识持续上修IMF预计2026年全球经济增长3.0%并上调中国增速至4.6%，2027年全球增速料回升至3.4%SpaceX上市仅六周市值蒸发超1.2万亿美元股价腰斩华尔街加速推出对冲产品应对下行风险欧洲央行维持利率不变但9月加息大门敞开拉加德披露内部已现加息辩论能源冲击成关键变量爱马仕单日暴跌11%创2010年以来最大跌幅皮革制品销售逊预期中国市场未现根本性反弹奢侈品板块信心崩塌伦敦金属交易所基本金属全线下跌铜价受制于Grasberg复产与芯片股暴跌双重打压现货紧俏支撑易涨难跌加密货币全线跳水超16万人爆仓6.86亿美元比特币跌至63000美元美联储加息预期与AI信贷恐慌双重夹击美联储7月利率决议悬念创近两年之最市场加息概率从一成飙至三成沃什“无指引”风格成最大变量美国初请失业金人数骤降至18.7万创1969年以来最低纪录劳动力市场异常强劲巩固美联储鹰派底气英特尔二季度营收猛增25%创十五年最大增幅盘后一度暴涨超13%成AI财报季最大惊喜扭亏为盈验证芯片制造竞争力特斯拉二季度营收创新高却利润腰斩自由现金流转负股价一夜暴跌14%马斯克激进烧钱战略遭遇市场严酷拷问美国向60个贸易伙伴加征新关税覆盖进口总额逾99%全球贸易战阴影再度笼罩供应链