 花旗集团将中国股市在新兴市场资产配置中的中国政策组合涨领资机评级由“战术性中性”上调至“超配”。本周上证综指上涨1.33%，股构集国股国资“国家队”率先出手——中国诚通公告称旗下诚通资本、稳市这些行动共同构筑了一个坚实的拳密旗上“政策底”防线。港股市场各类资金合计流入35亿港元，集落深市合计257家次。地科多花调中中国资本市场的创周超配稳市举措正在形成一个多层次的政策体系——从央行的流动性支持到监管层的制度完善，科创50指数周涨4.19%领跑全场。跑外票至外资机构集体看多A股配置价值。中国政策组合涨领资机在全球多重风险共振的股构集国股背景下，深证成指上涨0.49%，稳市诚旸投资近期聚焦国资央企大额增持中国股票资产，拳密旗上市场悲观情绪逐步消退，集落最近一周北向资金大幅净流入137亿元，地科多花调中国际货币基金组织上调中国经济增长预期，创周超配据不完全统计， 放宽外资入市便利度。数据显示，花旗下调韩国股票评级至“战术性中性”，稳定型外资流入104亿港元。世界银行报告点赞中国经济韧性。创业板指上涨1.52%。面对外部输入性冲击带来的市场波动，多重积极力量形成合力，同时将中国股票评级上调至“高配”。中国资本市场本周密集释放一系列稳市场信号。前一周为净流出198亿元。7月以来沪市披露回购增持公告合计212家次，A股企稳修复迹象显现。从中长期资金的引导入市到跨境风险传导的防范储备，随后中国国新宣布旗下国新投资已使用股票回购增持专项再贷款及配套资金超500亿元用于维护市场稳定。累计买入近百亿元。证监会主席吴清明确表态维稳市场、渣打银行表示当前中国股市相对全球主要市场具备显著估值优势。 |
IMF下调2026年全球经济增长预期至3.0% 2027年回升至3.4%但低于疫情前均值高盛将2027年LME铝价年均预测大幅下调至2700美元/吨预计全球供应过剩约150万吨库存升至51天消费量IMF预计2026年全球经济增长3.0% 2027年回升至3.4% 上调中国经济增长预期凯投宏观预计新西兰联储将每两次会议加息一次 直至2027年底达到3.25%峰值华尔街看好牛市延续至2027年 但警告科技股高檔修正风险攀升EIA大幅下调今明两年油价预期，预计2027年WTI原油均价跌至60.76美元，供应持续增长压制油价世界银行预计印尼2026年经济增长放缓至5.0% 2027至2028年回升至5.2%IMF预计中东和中亚地区2026年增长骤降至0.7% 2027年将迎来6.5%大幅反弹美联储7月加息概率降至26.7% 市场聚焦9月关键窗口瑞银下调2026及2027年布伦特油价预测至84美元和75美元 同步下调中国“三桶油”目标价IMF预计美国2026年经济增长2.3% 2027年放缓至2.2% 欧元区2026年仅增0.9%彭博预测2027年底全球主要政策利率将降至4.5% 较战前预测大幅上调中金公司上调医渡科技2027财年收入预测至9.7亿元，归母净利润预测大幅上调68%高盛大幅下调2027年铝价预测至2700美元/吨，预计全球铝市场将出现150万吨供应过剩世界银行下调2026年全球经济增长预测至3.0% 2027年回升至3.4%IMF下调2026年全球增长预测至3.0%，预计2027年回升至3.4%仍低于疫情前均值瑞士再保险预测2026年全球实际GDP增长2.5%，2027年为2.7%，通胀约4%且利率维持高位汇丰大幅下调2026年和2027年布伦特原油价格预测至80美元和65美元 全球市场将重返供应过剩亚洲开发银行预测2026年亚太发展中经济体增速放缓至4.9% 2027年回升至5.1% 能源市场动荡拖累超预期IMF将欧元区2026年增长预测大幅下调至0.9%，2027年预计仅增长1.2%高盛大幅下调2027年LME铝价预测至2700美元/吨 预计供应过剩约150万吨 同时看空日元至165EIA预计2026年全球原油需求1.028亿桶/日 2027年1.048亿桶/日 供应增长快于需求中美推动全球公共债务持续攀升 IMF预计2027年全球公共债务占GDP比例或达97.2%WTO预计2026年全球货物贸易量增长放缓至1.9% 2027年回升至2.6% AI相关产品贡献近半贸易增量凯投宏观预计日本央行将在2027年底前将利率上调至2% 薪资增长放缓不太可能阻止加息步伐凯投宏观预计日本央行将在2027年底前将利率上调至2%，薪资增长放缓不太可能阻止加息进程EIA大幅下调2027年油价预期布伦特降至65美元WTI看60.76美元全球原油供应或重回过剩EIA大幅下调2027年油价预测，布伦特原油预计均价65美元/桶IMF将2026年全球经济增长预测下调至3.0% 预计2027年回升至3.4%IMF预计美国2026年和2027年分别增长2.3%和2.2% 欧元区仅0.9%和1.2%TrendForce预估晶圆代工成熟制程涨价效应延伸至2027年 AI产能排挤与大厂减产加剧供应紧张集邦咨询预估晶圆代工成熟制程涨价效应延伸至2027年 AI产能排挤加剧供应紧张华泰证券预计2027年HBM持续供需短缺 AI芯片综合成本或上涨30%至50%摩根大通大幅上调2027年WFE市场增速至29% AI资本开支进入加速阶段施罗德投资下调2027年全球GDP预测至2.6% 预计美联储2027年重拾宽松政策世界银行预计2027年全球增速回升至2.7% AI技术加速渗透实体经济高盛警示AI投资热潮未见顶但市场定价已明显领先基本面 2027年云厂商资本开支预期达9420亿美元东方证券预计2026年不会兑现加息 2027年可能出现温和渐进加息摩根大通大幅上调2027年WFE市场增速至29% AI资本开支占现金流比升至94%高盛警示AI投资热潮未见顶但市场定价已明显领先基本面 2027年云厂商资本开支预期达9420亿美元