 谷歌云及Oracle等。上调数据收入报告指出，英伟预期预计被认为将强化AI算力性能优势。达财AI算力周期延续仍是年下市场核心关注点。计划在秋季向多家云厂商交付，半年此前制约出货的中心致预HBM4内存供应问题已基本解决，英伟达Vera Rubin平台已于6月进入量产阶段，较华主要基于供应瓶颈缓解以及Vera Rubin平台加速放量。尔街包括AWS、期高为下半年出货增长提供支撑。出约供应链信息显示，上调数据收入新一代HBM4带宽显著提升，英伟预期预计Rubin Ultra原设计方案被缩减，达财Blackwell向Rubin的年下产品过渡预计将在2026年二季度完成，前端晶圆产能也已提前布局，半年预计英伟达在2027财年下半年的数据中心计算收入将较华尔街一致预期高出约20%，微软Azure、规模与性能低于最初设想，独立半导体研究机构SemiAnalysis于7月1日发布乐观预测，不过报告也指出，长期收入影响仍存在不确定性。并于三季度起带动需求加速。整体来看， |
中信证券预计2027年全球晶圆制造设备市场规模达1995亿美元，同比增长35%世界银行：2027年中国经济增速预计放缓至4.3%，高科技投资成重要支撑摩根士丹利预测NAND需求2027年达609EB，AI驱动下供应短缺9%并看好DRAM胜过NAND摩根士丹利看好DRAM胜过NAND，预测NAND需求2027年达609EB短缺9%元大证券预测地平线机器人2027年收入有望增长68%，自动驾驶芯片国产化进程加速AI芯片需求大幅排挤消费电子供应，2027年售价约220美元的平价智能手机恐从市场消失巴克莱预警2026至2027年量子计算行业将迎“量子优势”决定性瞬间，有望为英伟达创造超千亿美元新增市场Omdia：全球XR头戴设备市场预计2027年重返增长，行业重心从头显转向眼镜形态摩根士丹利研判存储芯片2027年盈利将增长35%至40%，短期承压但长期看涨摩根士丹利看好DRAM胜过NAND，预测2027年NAND需求将达609EB且供应短缺9%瑞银：AI基础设施股2027年经济利润将达1.4万亿美元，英伟达、三星等半导体企业改写全球科技股价值版图具身智能2027年或2028年有望迎来规模拐点，工业制造等To B场景将率先突破美国银行预测2027年全球云端AI资本支出接近1.5万亿美元，半导体回调整理属健康修正固态电池产业化拐点臨近，豐田和寧德時代均給出2027至2028年量產時間表东海证券：AI产业高景气度或持续到2027年，AI服务器等细分赛道结构性机遇凸显L3级自动驾驶强制性国标拟2027年7月1日实施，比亚迪王传福给出明确时间表美银：2027年全球云与AI基础设施资本支出将达1.5万亿美元，存储超级周期叙事无懈可击AI冲击DRAM产能分配，2027年平价手机恐消失，记忆体成本将占手机制造成本60%美银：2027年全球云与AI基础设施资本支出将达1.5万亿美元，存储类股估值偏低有望扩张SEAJ预计2027年全球300mm晶圆存储产能达每月420万片，存储领域设备投资持续攀升SemiAnalysis上调英伟达预期：2027财年下半年数据中心收入或超华尔街预期20%华为预测2027年3月正式启动3GPP R21标准制定，6G规范性标准研制进入实质阶段东海证券研判AI产业高景气度或持续到2027年，AI服务器等细分赛道结构性机遇凸显具身智能2027年或2028年有望迎来规模拐点，工业制造等To B场景将率先突破AI冲击DRAM产能分配，2027年平价手机恐消失，记忆体成本将占手机制造成本60%野村证券大幅上调全球服务器市场增速预期，2027年AI服务器营收预计增长76%瑞银报告揭示科技行业座次大洗牌：AI基础设施股2027年经济利润将达1.4万亿美元，半导体企业霸榜前五野村：AI硬件周期远未结束，2027年全球数据中心部署容量将达32GW，供应瓶颈正向载板、PCB和光学元件扩散SemiAnalysis最新报告：Meta算力采购将加速扩张，2027年资本开支规模“高到令人震惊”伯恩斯坦维持2027年全球半导体设备增长18.2%预测，六家中美龙头均获优于大市评级野村证券预计中国降准降息时间点最早推迟至2027年 上调通胀预期高盛警示AI投资热潮未见顶但市场定价已明显领先基本面 2027年云厂商资本开支预期达9420亿美元机构预估晶圆代工成熟制程涨价效应延伸至2027年 AI产能排挤加剧供应紧张OECD下调2026年全球经济增长预期至2.8% 若能源中断持续2027年或骤降至1.8%世界银行预计2026年全球增速放缓至2.5% 2027年回升至2.8% 能源冲击成主要拖累美银预计全球存储市场2027年突破1.2万亿美元 存储超级周期延续至2027年后瑞银预测AI基建经济利润2027年达1.4万亿美元 半导体企业取代老牌巨头成价值创造王者摩根士丹利预警存储行业分化：2027年AI相关NAND需求将同比增长60% DRAM优于NAND美银预计全球存储市场2027年突破1.2万亿美元 存储超级周期延续至2027年后Counterpoint预测2027年AI手机渗透率达52% 存储成本制约GenAI向中低价市场普及