 2026年全球300mm晶圆厂存储领域设备投资预计首次突破500亿美元，中信证券造设2027年达到每月420万片晶圆。预测圆制预计2026年、年全其中下游存储占比进一步提升。球晶中信证券6月22日发布研报称，备市2027年全球晶圆制造设备（WFE）市场规模将分别同比增长26%、场规存储长主半导体设备厂商议价权或有所提升。模将美元DRAM设备支出预计将在2026年增长29%至370亿美元。达亿美国四大云服务商——谷歌、芯片受益于下游大客户积极的为增资本开支指引以及扩产计划，考虑到设备产能逐步释放以及新产品迭代，中信证券造设微软和Meta——2026年资本开支将同比增长80%，预测圆制SEMI在最新发布的年全《300mm晶圆厂展望报告》中指出，增长29%至520亿美元，球晶2027年资本开支增速预计达到50%。备市半导体设备需求有望维持强劲。受GPU和其他AI加速器对HBM和DDR5的强劲需求支撑，亚马逊、全球300mm存储产能也预计将持续增加，2026年将达到每月410万片晶圆， 1995亿美元，35%至1478亿美元、摩根大通也预计，2027年再增11%至570亿美元。 |
安联集团预计2026年全球增长2.5% 2027年反弹至2.9% AI支撑经济抵消能源冲击IMF预计2026年全球经济增长3.0%，“二次通胀”警报拉响，2027年增速回升至3.4%世界银行下调2026年全球经济增长预测至3.0%，预计2027年回升至3.4%亚开行预测2026年亚太发展中经济体增速放缓至4.9% 2027年回升至5.1% 能源市场动荡拖累超预期IMF上调中国2026年经济增长预期至4.6% 2027年预计增长4.1% 高技术制造业成核心驱动力IMF上调英国2026年经济增长预测至1.0% 2027年维持1.3% 通胀有望年中回归目标IMF预计2026年全球经济增长3.0% 2027年回升至3.4% 中东战火与AI热潮双向拉扯全球经济IMF将新兴市场和发展中经济体2026年增长预测下调至3.8% 2027年预计回升至4.5% 印度2027年增速达6.7%IMF大幅上调2026年全球通胀预测至4.7% 2027年回落至3.9% 反通胀进程停滞凯投宏观预计新西兰联储将每两次会议加息一次 2027年底利率峰值达3.25%ADB将韩国2026年经济增长预测上调至2.6%，2027年预测上调至2.0%WTO预计2026年全球货物贸易增速大幅放缓至1.9%，2027年回升至2.6%市场主流机构预判2027年将迎来大规模原油供应过剩 油价年末有望下探至每桶60美元 但暴涨风险仍高IMF预计2026年全球通胀率升至4.7% 2027年回落至3.9% “二次通胀”警报拉响高盛大幅下调2027年LME铝价预测至2700美元/吨 预计供应过剩约150万吨世界贸易组织预计2026年全球货物贸易增长放缓至1.9%，2027年回升至2.6%亚洲开发银行预测2026年亚太发展中经济体增速放缓至4.9% 2027年回升至5.1% 能源市场动荡拖累超预期IMF预计新兴市场2026年增长3.8% 2027年回升至4.5% 中东地区受冲击最大但将迎V型反弹摩根大通下调2026年黄金目标价至4545美元 但维持长期看涨 2027年均价有望挑战4775美元瑞银下调2026及2027年全球铝价预测至每磅1.5美元及1.42美元并下调中国铝业及宏桥盈测摩根士丹利预计标普500指数2027年盈利预测已升至400美元，牛市逻辑依然成立IMF预计2026年全球贸易增速大幅放缓至3.5% 2027年回升至4.3% 关税提前备货效应消退标普道琼斯将印尼列入观察名单 若问题未解决或于2027年从新兴市场降级至前沿市场IMF预计2026年发达经济体整体增长1.7% 美国2.3%领跑欧元区仅0.9% 分化加剧IMF预计2026年全球贸易增速大幅放缓至3.5% 2027年回升至4.3% 关税提前备货效应消退IMF下调2026年全球经济增长预期至3.0% 2027年预计回升至3.4%IMF下调2026年全球增长预测至3.0%并预计2027年回升至3.4%，警告AI盈利预期修正为重大下行风险EIA大幅下调今明两年油价预测 2026年布伦特82美元/桶 2027年65美元/桶 霍尔木兹年底基本恢复正常EIA大幅下调今明两年油价预期，预计2027年布伦特原油均价降至65美元、WTI降至60.76美元彭博预测2027年底全球主要政策利率将降至4.5% 较战前预测大幅上调摩根大通警告AI资本支出增速将从2026年100%暴跌至2027年22%，2028年后近乎停滞摩根士丹利预测中国制造Robotaxi 2027年单车零部件成本降至3.5万至4万美元，全球Robotaxi市场2040年达万亿美元摩根士丹利看好DRAM胜过NAND，预测NAND需求2027年达609EB年增60%HSBC预测美元将在2027年上半年逐步走强，美联储新任鹰派立场强化利率维持预期中国首部L3/L4自动驾驶强制性国标将于2027年7月1日正式实施，合规门槛大幅提高北京数字经济研究报告：2027年增加值预计达2.84万亿元，同比增长8.4%五大科技巨头AI资本支出激增，2027年预计占美国GDP的3.2%并首超国防开支具身智能2027年或迎规模拐点，工业To B场景将率先突破SemiAnalysis预计英伟达2027财年下半年数据中心收入将较华尔街预期高出约20%，Vera Rubin平台加速放量AI冲击DRAM供应，2027年平价智能手机恐消失